资金面:

周一央行表示，目前银行体系流动性总量处于较高水平,为保持银行体系流动性基本稳定，2月6日不开展公开市场逆回购操作。上周六央行亦未进行逆回购操作。当日有1200亿逆回购到期，此外上周日还有300亿逆回购到期顺延到周一，因此周一实现净回笼1500亿。此外，央行继续就7、14和28天期逆回购操作需求询量。全天资金均衡偏松。具体来看，隔夜供大于求，直至下午部分机构仍隔夜减点融出。7天市场较为活跃， 融入融出都比较多。14天以上需求较多,但融出较少；1M资金融出价格较高，成交较少。今日总体来看，资金成交量大幅减少，各期限加权价格均不同程度有所上涨，资金回笼明显。利率方面，隔夜涨3.88bp至2.28%，7天跌5.31bp至2.44%，14天涨17.73bp至3.04,%，21天跌30bp至3.66%，1个月涨17.4bp至3.90%， 3个月涨23bp至4.28%。Shibor利率多数上涨。隔夜shibor涨2.09bp报2.2780%，7天期shibor跌2bp报2.6280%，1个月期涨1.24bp报3.9031%，连续七日上涨；3个月期涨1.49bp报3.9348%，创2015年4月30日以来新高，流动性仍不容乐观。

同业存单：

今日共有103只同业存单发行，实际发行量为538.8亿，各期限均有发行。AAA评级的存单，3M发在4.20-4.25%，6M存单发在4.30%。

现券市场：

一级招标方面，周一1、3、5、7、10农发招标，1年中标3.3572%，全场2.08倍，边际1.08倍；3年中标3.8078%，全场2.65倍，边际1.01倍；5年中标4.015%，全场3.44倍，边际2.17倍；7年中标4.2069%，全场2.16倍，边际10倍；10年中标4.3015%，全场2.52倍，边际3.83倍。中标收益率全部高于二级市场水平，投标倍数较低，需求一般。

周一债市交投火爆，早盘银行间债市主要利率债收益率震荡小涨，显示公开市场逆回购利率上调等冲击过后，加之今日央行再度暂停逆回购操作，市场情绪仍偏弱。午后有传言央行将重启正回购，现券收益率大幅上行。

国债方面：1年国债160024成交在2.78%；5年国债160021成交在3.10%，同期限170001成交在3.07%，较前一交易日下行3bp；7年160025成交在3.32%，较前一交易日上行4bp;10年国债160017从3.425%一路gvn至3.475%，较前一交易日上行4.5bp；同期限160023从3.42%gvn至3.475%，较前一交易日上行5bp；30年国债160019成交在3.85%。

金融债方面，1y国开150201成交在3.25%； 3y国开160208成交在3.75%-3.7875%，较前一交易日上行8bp；3y非国开160415成交在3.8%；5y国开160206从4.035%一路gvn至4.10%，较前一交易日上行12bp；7y国开160207成交在4.14-4.19%，较上一交易日尾盘上行6bp；7y非国开150310成交在3.13-3.14%；10y国开160210从4.14%一路gvn至4.26%，较上一交易日尾盘上行13bp，同期限国开160213则从4.10%gvn至4.1675%，较前一交易日尾盘上行8bp； 20y国开160205成交在4.28-4.35%。

利率互换：

7d回购利率定盘2.55%，较上一个交易日上涨5bp；3个月shibor利率定盘3.9497%,上涨1.49bp。IRS市场早盘高开低走,震荡下行,开盘1y repo 成交3.42%,5y repo gvn 4.01%,随后利率快速下行,1y repo gvn至3.375%,5y repo最低gvn至3.9475%的位置后触底反弹,一度tkn3.98%，随后再次回落，成交3.97%—3.955%,接着国债期货下跌，IRS稍有反弹,tkn3.96%—3.9675%。短端 1y repo 则在3.39%—3.38%的区间内小幅震荡成交。1x5y repo spd成交57.5—58.5bp，趋于陡峭，1x2y repo spd 成交 17bp。午盘回来，国债期货跳水，IRS利率上行,上演单边上扬行情,5y repo tkn 3.97%—4.015%,1y repo tkn 3.38%—3.405%,1x5y repo spd成交60—60.5bp,继续变宽。临近尾盘时,利率略有回落,5y repo trd 4.00%—4.005%,1y repo 成交 3.40%。

国债期货：

周一国债期货全天低开高走，尾盘几乎回吐全部涨幅。10年期国债期货主力合约T1706收盘涨0.01%报93.365元，盘中最大涨幅0.42%，日增仓1624手；5年期国债期货主力合约TF1706收盘跌0.01%报97.400元，盘中最大涨幅0.22%，日增仓1191手。